古时候，龙阳府中智县有个书生叫沈梦。这沈梦长得风流俊美，特别喜欢美人和歌舞，一到花街柳巷或者歌台酒馆，就流连忘返，就像回到了自己家一样。因为这个，祖上留下的大笔家产，已经被他败掉了四成。
他的妻子黄氏见他整天沉迷于那些烟花柳巷，花钱如流水，就苦口婆心地劝他。可沈梦听得多了，就觉得黄氏不是个贤惠的妻子，经常对她不理不睬。黄氏心灰意冷，决定不再管沈梦的事，带着5岁的孩子，独自在房间里吃斋念佛，随他去了。
清明节那天，沈梦穿着一身华服，独自一人到郊外踏青，一心只想找个有缘分的漂亮姑娘。可走了一整天，连个影子都没碰到，他顿时没了兴致，垂头丧气地走进了一家酒馆，自斟自饮，喝得半醉。出了酒馆，沈梦迷迷糊糊地走着，也不知走了多久，只觉得口干舌燥，想找口水喝。抬头一看，前面不远处的林子里有间房子，他赶紧穿过林子，走近一看，原来是一堵围墙，前面一排垂柳，中间挂着“德兴庵”的匾额。
沈梦心想，常听人说德兴庵里有几个长得标致的尼姑，只是一直没机会去。今天误打误撞地到了这儿，也算是缘分。他整理了一下衣服，走进庵里。沿着鹅卵石铺成的小路，他一直走到大门口，用力敲了几下门。片刻之后，一个女童把门打开，把他引入堂上，说：“公子请坐，我去请师傅出来。”
女童走后不久，一个20岁左右的尼姑走了出来，和沈梦打了个招呼。沈梦忙还礼，坐下后，偷看了一眼尼姑，只见她面庞白皙如玉，大方端庄，沈梦顿时神魂颠倒，心想：“我今天找了一整天都没遇到，原来佳人藏在这里。”他心里琢磨着，得想个法子，把这好事办成。
其实，这尼姑法号妙空，是个假修行、真念佛的人，厌倦了出家的冷清，一心想过普通人的日子。她3岁就被送到庵里，如今已经18岁了。刚才女童通报后，妙空在里屋看到沈梦一表人才，顿时被吸引住了。刚好老尼姑卧病在床，她就出门迎客了。
女童送完茶水后，两人有一句没一句地闲聊着。一壶茶喝完，妙空说：“公子，这里人来人往的，要不我们到里屋去喝茶？”沈梦心花怒放，跟着妙空到了里屋。在里屋，两人又喝了一壶茶，沈梦说：“师傅，这里的茶真好喝，再煮一壶吧。”妙空让女童退下，再煮一壶茶。女童刚走，妙空就以看字为由，把沈梦带到了卧房，两人成了好事。
正甜美的时候，女童推门进来，撞了个正着。女童放下茶壶，掩面而逃。妙空起身点起烛灯，准备了一桌好饭菜，和沈梦对坐而吃。期间，她担心女童泄密，就把女童叫来一起吃喝。吃到一半，妙空借故离开，女童已经喝得微醺。她正值青春年华，被沈梦一逗，就把持不住，也和他成了好事。
第二天一早，妙空赏了香公5钱银子，叮嘱他一定要守住秘密，又给了钱让他去买些鱼肉酒果回来。香公平日在庵里吃的是粗茶淡饭，如今得了银子，又有酒肉可吃，自然是高兴得不得了。
这德兴庵里有两个院子，东院住的是妙空，西院住的是妙尘。妙尘也是个不安分的人，手下也有个女童和香公。香公见东院最近总是买酒肉，觉得奇怪，就告诉了妙尘。
妙尘命女童守在院内，自己来到东院门口，刚好遇到东院外出归来的香公，左手提着酒坛，右手竹篮里全是鸡鸭鱼肉。妙尘笑着说：“进城看看，师弟今日过来与我闲话，口福不小啊。”话刚说完，不等香公通报，他就径直走进院内。香公急得朝里面大喊：“西院主到此拜访！”妙空一听，慌了手脚，忙叫沈梦躲到屏风后面，自己起身挡住妙尘。
妙尘进到院中，一把抓住妙空的衣袖，说：“好呀，出家人居然做这败坏门风之事，我们找人评理去！”妙空一听，吓坏了，脸一会儿白一会儿红，心跳加速，低着头半天也说不出话来。妙尘见他被吓成这样，哈哈大笑说：“师弟不用着急，我是吓唬你的。我要是你有此佳宾，定不会独自受用，还不快引来相见。”妙空听了这话，才放下心来，忙把沈梦拉出来与妙尘相见。
沈梦见妙尘面容秀美，风采动人，虽年龄看上去大过妙空，可比妙空更有风情，不由心中大喜。而妙尘见沈梦举止大方，谈吐爽朗，也心中欢喜，转头对妙空说：“天下有此好事，竟让师弟独享，实在不公。”妙空说：“师兄不用眼热，倘若不见外，我们同乐即可。”妙尘听了这话，满心欢喜地说：“既然如此，那我先回去备好酒菜，好让公子今晚过来小坐。”当晚，沈梦就到了西院，与妙尘也成了好事。
自此之后，东西两院都买通了香公，轮流取乐。转眼两个月过去了，沈梦自觉身体困倦，应付不来，只想着能早些回家。可两个尼姑刚得到甜头，哪肯放他回去。沈梦再三哀求：“我到此已有两月多余，家中不知我去往何处，定是着急。待我回去与妻子交代好了，最多五日，马上归来。”妙空听后说：“既然如此，那今晚备些酒菜与你饯行，只盼你早去早回。”沈梦见妙空同意，信誓旦旦地保证自己五日之内一定再回到此处。
片刻过后，妙空到了西院，与妙尘说了沈梦要离去一事。妙尘沉思片刻，说：“他虽立下誓言，但像他这样长相俊美的男子，谁人不爱？况他生性如此，乐地必不会少，这一去便不会再来。”于是两人一合计，晚上为沈梦践行时不停劝酒，待沈梦喝醉后，把他头发全部剃了。
第二天沈梦一觉醒来，已是太阳高照。翻身之时，发现头顶一丝清凉，用手一摸，发现头发全被剃光。他忙从床上坐起，问：“这是怎么回事？”妙空见他醒来这般大惊小怪，坐起身来说：“公子不要气恼，见你执意要回，我师徒不忍与你分离，才出此下策，把你扮成个尼姑，图个永久快乐。”此时的沈梦已到了无可奈何的地步，想离开却没有头发，心里合计着，只有等头发养长后再走也罢。
由于每日体力消耗过大，没过多久沈梦便卧床不起。此时妙空和妙尘也开始担心起来，每日轮流为他熬汤煮药，只盼他早日康复。可谁知沈梦的病却日益加重，每日气若游丝地躺在床上。此时的沈梦知道自己时日不多，而眼前并无一个亲人，顿时泪如雨下。见妙空和妙尘进屋后，他忙从身上拿出一条鸳鸯绦，说道：“我自到此处，家人并不知晓，还请将此绦送到家中，通知我妻，让她来见我最后一面。”妙尘接过鸳鸯绦，表面上答应了沈梦，可转身就将它扔到了西院房梁之上。
第二天沈梦离开了人世。妙空和妙尘在庵里找来棺木，让两个香公帮忙，将沈梦尸首埋到院内槐树底下。
再说沈梦的妻子黄氏，自清明那日沈梦外出春游，四五天后不见回家，只以为他又到哪里玩乐去了，不放在心上。半月后仍不见沈梦回来，黄氏便有些担心起来，叫家人到处去问，邻居都说自清明之后不曾见过。又过了月余，仍没有沈梦消息，黄氏整日以泪洗面。
八月中旬，连下了半个月的大雨，家里屋顶被大风刮坏。雨停后，黄氏忙找人来修缮屋顶。没几天房屋就修缮完成。黄氏在支付工钱时，发现一个木匠腰间系着的鸳鸯绦，居然和丈夫沈梦的一模一样。这个木匠名叫刘三，他做的木活是方圆十里出了名的。黄氏走上前去，向刘三借过鸳鸯绦，一看当初成亲之时买了两条，一条丈夫携带，另一条则是自己带在身旁。眼前这条黄氏可以肯定就是丈夫所有，如今已物是人非，不由眼泪簌簌往下流。
黄氏眼含泪水地问：“请问师傅，你这鸳鸯绦是从何而来？”刘三便告诉黄氏，这绦是自己从城外一个名叫德兴庵的尼姑庵里得来的。那里有东西两院，分别住着妙空和妙尘两个尼姑及手下的女童和香公，且那些尼姑都是20多岁。前些日子，庵里香公找到刘三，让他前往德兴庵修缮房屋。刘三到了庵里做房屋修缮时，在西院的房梁上看到了这绦，于是就将它拾来随身携带。
黄氏听后，以她对沈梦的了解，知道他一定到过那里，于是就问刘三，在庵中是否见过一个英俊男子。刘三说自己在庵中大概有十多日时间，但却从来没见到陌生男子在庵中出现过。黄氏拿来50两银子递给刘三，说：“这鸳鸯绦是我丈夫所有，他自清明外出至今，活不见人，死不见尸。下次你到庵中之时，还请帮我打听打听。”刘三收下银子，说刚好那里房屋还没修缮完成，过几日还会前往庵中，到时一定帮她仔细打听。
几日后，刘三到了德兴庵，趁歇息之际试探香公，可两个香公都是守口如瓶，一问三不知。这天傍晚，刘三正在房顶上修缮屋顶，妙尘从屋里走出，而此时一个女童手拿油灯，正往大殿上赶。女童走得急，不小心和妙尘撞了个满怀，油弄了妙尘一身不说，还差点把衣服点燃。妙尘顿时大怒，拉起女童就打，边打边骂：“整天昏昏沉沉，真不知道在想些什么！弄了我一身没用的东西。”
刘三见后，忙从屋顶下来劝解。妙尘怒气未消，边走边骂，进屋换衣服。女童被打得摔倒在地，哭泣不止：“我不小心打翻了油，就被你这样毒打，你活活弄死了个人，那该是什么罪？”原来这女童一身正气，之前见妙尘每日与沈梦欢好，曾从侧面劝说过妙尘，谁知妙尘非但不听，还说她多管闲事，将她打了一顿，从此处处针对女童。女童对妙尘也是一肚子怨气。
刘三听到女童这样说，忙问她怎么就弄死了人。女童边哭边说：“妙尘与东院的妙空日夜轮流快活，把一个书生活活给断送了，如今就埋在院中的槐树之下。”刘三听后，心中记下了所有，将女童安抚好后，迅速收好工具，一口气跑到了邓家。
黄氏听说丈夫死了，放声大哭，连夜请来亲人商量。第二天，黄氏前往县衙报了官。县令带上衙役，在德兴庵院中果然挖出了一具尸首。妙空和妙尘及庵中所有人，都被带到了县衙。起初不管县令如何审问，众人都沉默不语。县令只好对妙尘和妙空用刑。两人肤白皮嫩，哪受过这种罪，还没开始用刑就全招了。
县令听后，判定妙尘和妙空两人因不守出家之规、害人性命，被斩；两个香公知情不报，各打100大板；妙空的女童被关卖，妙尘的女童因一身正气，被命为德兴庵主持。
黄氏因丈夫生前不肯好学，最后命丧尼姑庵，于是便把孩子严加教诲。后来黄氏的孩子果然为人正直，坐怀不乱，最终榜上有名。
