人形机器人主题在经过连续调整之后，今天走出了板块领涨的气势来，早盘高开高走一度涨超3%，细看一下其成分股迎来一波涨停潮，之前咱们熟悉的南方精工、双飞集团，力星股份，光洋股份等再度放光芒，这样的表现用“卷土重来”形容并不为过。

从消息面来看，即将到来的具身智能大会算是一个热点，但是要是从市场情况来看，科技主题仍然还是景气度旺盛的原因，大家想想，银行，红利，消费主题之后，市场哪一个板块能有如此的具有持续性的炒点，恐怕除科技主题真就没有其它了，关键是科技主题目前也有两个“牵肠挂肚”的热度连带传导关系，一个是海外某经济体与国内相关行业的激烈竞争关系，另一个就是国产替代的国内呼声，这直接就把市场情绪带回来了。

当然，市场情绪回暖也是一个重要原因，但是市场也有一个非常有意思的背后原因，那就是一季度业绩报来临之时，有信号在提科技行业中比如机器人商用落地加快的一些暗示色彩的释放，这一个迹象不得不加以注意，因为商用落地就意味着业绩和利润，例如有消息称苏州一机器人厂家目前人形机器人订单已经排到五六月份了，这与我们分析到的估值与业绩互动是相互印证的。

那这次上涨算是卷土重来吗？

可以说一季度科技主题是主线已经确定无疑，而资金进场科技行业领域也是真金白银的事实，前景还是可以的，而且在这波机器人主题调整之后，我们看到了明显的止跌迹象，如果后续我们能够看到更多的相关“生产订单”拿到手软的消息，这对于科技主题来讲，一定是加分项。

总之，人形机器人在茁壮成长，肉身人在紧衣缩食，你如何的觉得好像哪里不同，可现实的一点是，资金大踏步的流向科技行业，而人形机器人主题更是“如火如荼”，资金流向哪跟踪着它就对了。